Отчет за неделю 30.11.13 — 06.12.13: Haeres Capital «подслился» чуток

Содержание

Доход инвестиционного портфеля за неделю составил -$573.3 или -0.7% от объема инвест-портфеля.

Согласно моему балансовому учёту:

Прибыль/убыток от инвестиционной деятельности за период: —18 738 руб;

Сформированы резервы на возможные будущие потери:  +0 руб;
Прибыль/убыток от валютной переоценки за неделю: —1 012 руб;

Итого инвестиционная прибыль за неделю: -19 751 руб, прибыльность активов (ROA) равна -0.66% от объема работающих активов. 


Основные события

Прошедшая неделя была богата на события, но начнём с плохого

  • Доверительное управление Haeres Capital подбросило на прошедшей неделе огромную свинью. Как оказалось в итоге — торговая стратегия этого ДУ базируется на алгоритме использующим в торговле как усреднение, так и мартингейл. На сколько вы помните, в статье об инвестировании в ПАММ-счета я называю эти две стратегии основными опасностями для инвестора, который передает свои средства в ДУ на рынке форекс.

    В основном открытие позиций происходит против тренда, как это обычно делают усреднители — при этом убыточные сделки вообще не закрываются, а висят и накапливают убыток — как результат нарвавшись на мощный восходящий тренд по EURJPY и EURAUD только за пятницу 06.12.2013 просадка на торговом счёте, которым управляет Haeres, достигала почти 10% и все торговые позиции так и остались открытыми — очевидно что такое  ДУ мне не нужно.

    При этом я совершенно не исключаю тот факт, что из этой просадки торговый счёт сможет выйти, если не прекращать торговлю — но проблема таких стратегий заключается в том, что они моментально умирают (сливают торговые счета), когда в мировой экономике происходит какой-нибудь структурный сдвиг на который рынки очень резко реагируют.

    В частности такая торговая стратегия не пережила бы и трети движений в 2008 году, и я практически уверен, что более мелкие «кризисы», которые вызывали резкое изменение курсов валют могли бы выбить этот фонд из колеи.

    Вполне может быть, что официальная статистика этого фонда отражает именно балансовую доходность, которая всегда растет и всегда находится в плюсе, т.к. убыточные торговые позиции закрываются только вместе с прибыльным — как это всегда делают усреднители или мартингейльщики.

    В принципе, «тревожные» звоночки можно было бы заметить еще в процессе переговоров с представителем IronFX  исходя из торговой статистики за август, который мне присылали.

    Собственно стейтмент, который присылали для примера до того как я вложился в это ДУ.

    В приложенном стейтменте как раз этот момент можно и проследить — все отрицательный сделки закрываются в ту же минуту и с положительными сделками, которые полностью перекрывают убыток отрицательных.

    В этом стейтменте перепад торговых лотов находится в диапазоне от 0.09 до 0.9 — в десять раз,  в то время как у меня за полмесяца перепад торговых лотов составил от 0.01 до 0.17 — в семнадцать раз. И из просадки мы еще не вышли, не исключено что «мартин» продолжит работать и суммарный лот продолжит накапливаться.

    В итоге решено выводить все средства и не дожидаться итогов этого безобразия с фиксацией убытков в размере 8% от суммы базовой инвестиции.

    Я знаю что уже не меньше 2х моих читателей вложилось в это ДУ и еще не мало планируют вложиться, я рекомендую тем кто уже вложился выводить средства, а тем кто планирует — отказаться от планов инвестирования в это ДУ.

    Никаких претензий к самому брокеру IronFX у меня нет. Очевидно, что не стоит в погоне за низкими неторговыми рисками забывать об опасности недооценки торговых рисков.

  • На ПАММ-фронте всё тоже оказалось не так гладко, как этого бы хотелось. Со значительным убытком завершили одни из моих «локомотивов» — 
    • Avas (5995) с фикацией убытка в размере -5% 
    • Hermes (5000164) с убытком -10.4%

    Но в целом подобные просадки я считаю более чем рабочими. В частности в модели расчёта оптимальных ПАММ-портфелей как раз заложены сопостовимые уровни просадок для каждого из этих счетов.

    На мой взгляд отличный повод провести ребалансировку портфеля путем переливания прибыли по другим счетам в эти счета для выравнивания целевой структуры ПАММ-портфеля.

  • Одним из довольно громких событий о котором я узнал от своих читателей стал скам проекта Bravo — который относился к категории Псевдо ДУ (с подтверждением или без точно не знаю, т.к. я за этим проектом не наблюдал).

    Хотел бы отметить тот факт, что проекты типа Псевдо ДУ, организованные частными лицами без какой либо регистрации ЮЛ и регулирования это по факту крайне рискованные проекты.

    Почему? Дело в том, что даже при наличии статистики качественной торговли при схеме работы по Псевдо ДУ управляющий всегда борется с желаниями тупо «уйти с кассой», ведь для него это самый простой способ заработать много и сразу.

    К тому же если человек хорошо торгует, но при этом не хочет создавать ПАММ-счёт, а принимает средств в управление напрямую — это первый звоночек, что здесь  что-то не то.

    Прошедшим летом я уже «нарвался» на один подобный проект под названием Euro Invest — нарвался больно и не приятно, но урок это был хороший — поэтому сейчас я без особого энтузиазма смотрю в сторону подобных проектов.

    Единственные проекты Пседов ДУ, которые мне в принципе могут быть сейчас интересны это псевдо ДУ от не мелких компаний, которые имеют большие рекламные бюджеты, отличную легенду, регулируемость, и тд… такие проекты могут жить очень долго и может быть даже средства ими привлеченные правда работают (что конечно вряд ли).

  • Так же, событие, стоящее нашего внимания — это вебинар с руководством компании Форекс Тренд, прошедший 3 декабря.

    Я слушал весь вебинар и кратко его итоги публиковал на mmgp, в частности о вебинаре я писал следующее:

Нормальная конференция была, всё по сути — никто в вопросах не плавали, только что лозовитский когда у него спросили кто акционер и кому он перепродал ту долю которая на него была номинально записана — но тут очевидно что нельзя было ляпнуть лишнего, т.к. конечные бенефициары никогда не светятся.

Важно, что обещали опубликовать сводное аудиторское заключение, но название аудитора не сказали, аргументировав довольно веско — что мы, клиенты, затрахаем аудитора вопросом точно ли они аудируют форекс тренд или нет. В общем до конца года должно быть заключение аудиторов + за одно узнаем кто их аудирует, теоретически это должна быть аккредитованная в новой зеландии аудиторская компания.

По ликвидности говорили то же что в форуме написали — технически у них два поставщика ликвидности — один через скопалино (тот который вроде как удалил из списка клиентов форекс тренд и говорил что клиента с названием форекс тренд у них нет, исходя из сообщения представителей клиентом этого поставщика является скопалино, а далее скопалино эту ликвидность направляет в ФТ), второй поставщик прямой — но что запоставщики я не понял, т.к. называния они смачно промычали, но вроде как на форуме информация есть.

Так же до них допытывались почему через всех кроме вебмани деньги выводить стали дольше — они сослались на то что раньше в украине с платежами было проще, а теперь куча проблем и платежные системы (а не форекс тренд) дольше обрабатывают платежи.

Какой то управ жаловался что сейчас операции гораздо хуже обрабатываются чем года назад — сказали что они всегда делают всё что в их силах чтобы ордера клиентов исполнялись так хорошо как это возможно, но мол не всегда это получается из за субъективных причин… ну и примеры причин приводили.

Говорили не мало о том что идет активная работа над внедрением памм 3.0, и именно из за этой работы они не могут сделать нормальный мониторинг памм счетов, т.к. одновременно эти задачи не решаются — что в целом скорее всего правда, чем отмазка — имхо, т.к. сам занимаюсь управленческой отчётностью на работе и если вдруг перебирают ядро в базе, то нет смысла в на основе этой базе делать отчёт — всё равно не заработает через день.

ну и еще много о чем говорили — вопросов и правда было не мало на мой взгляд…

  • Ниже выкладываю запись самого вебинара (спасибо читателю Андрею). Из-за того что у одного из выступающих микрофон был «не очень» звук оставляет желать лучшего, но в целом — все, что говорят — понятно

Напомню, что для всех желающих я могу сформировать оптимальный ПАММ-портфель с учётом Ваших предпочтений по доходности/риску, составу ПАММ-площадок и объемом ваших инвестиций. Подробности смотрите в разделе Блога — Заказать!.

Доходность активов за неделю


Инвестиционные
активы
Доход за неделю, $ Дох-ть за неделю, % Остаток на конец
 недели, $
Доля в портфеле
ПАММ-системы +124.8 +0.2% 75 910 86.7%
FXOpen +275.5 +3.8% 7 441 8.5%
Trade-Bowl(ECNp40) +281.0 +4.0% 7 338 8.4%
hrenfx(algotrading) -5.4 -5.0% 103 0.1%
FXClub -28.7 -0.6% 4 465 5.1%
WIN_WIN 0.0 0.0% 1 811 2.1%
phil -28.7 -1.1% 2 654 3.0%
FX-Trend -190.8 -0.7% 28 666 32.7%
5995 (Avas) -487.3 -5.0% 9 255 10.6%
7031 (sven) +28.3 +0.6% 4 928 5.6%
7187 (veronika) +0.6 +0.5% 117 0.1%
7093 (AlexZhuk) +45.4 +1.4% 3 325 3.8%
504113 (Shnyuk) 0.0 0.0% 0 0.0%
518906 (Jborn) +106.8 +2.9% 3 813 4.4%
519959 (Klyaksa) +72.0 +2.5% 2 991 3.4%
520050 (votfx) +43.3 +1.0% 4 236 4.8%
Пантеон Финанс +103.2 +0.3% 34 309 39.2%
Skilled (5000080) +288.4 +4.6% 6 591 7.5%
Trader (5000099) +78.3 +2.3% 3 431 3.9%
SkyFx (5000105) +40.6 +1.5% 2 667 3.0%
Lion (5000100) +26.5 +2.5% 1 089 1.2%
Aleksej (5000152) +115.7 +3.9% 3 050 3.5%
Hermes (5000164) -481.4 -10.4% 4 149 4.7%
Master (5000176) +140.4 +2.5% 5 734 6.5%
Perseus (5000194) -261.5 -5.2% 4 789 5.5%
Viktor (5000380) +156.1 +5.9% 2 810 3.2%
RVD-PAMM +9.6 +2.8% 357 0.4%
Mega Profit 4.2 +9.6 +2.8% 357 0.4%
Alpari-ПАММ -43.9 -6.1% 672 0.8%
Kostas (ATS) -43.9 -6.1% 672 0.8%
Реальное ДУ -717.3 -7.2% 9 200 10.5%
IronFX-Haeres -717.3 -7.2% 9 200 10.5%
Псевдо ДУ
без подтв.
+18.7 +1.4% 1 354 1.5%
MMCIS-TOP20 +18.7 +1.4% 1 354 1.5%
Частные займы +0.6 +0.4% 151 0.2%
Wm-debt +0.6 +0.4% 151 0.2%
Весь портфель -573.3 -0.7% 87 565 100.0%

Изменения по балансу за неделю

остаток на конец дельта
29.11.2013 06.12.2013
Активы 2 989 265 2 942 668 -46 597
2. Рабочие активы — уже вложенные деньги 2 977 818 2 891 458 -86 360
VladimirFX 0 0 0
MMCIS-TOP20 44 269 44 288 19
MIll-Trade 0 0 0
RVD-PAMM 3 857 14 837 10 979
Euro-Invest 0 0 0
ZuluTrade-Alpari 0 0 0
ZuluTrade-AAAFX 31 452 31 031 -421
Alpari-ПАММ 23 742 21 988 -1 754
FX-Trend 959 844 937 352 -22 493
FxOpen 207 474 213 709 6 235
Пантеон Финанс 1 117 723 1 102 484 -15 239
No-ref-1 12 397 12 251 -146
3. Депозиты УВП 11 447 51 211 39 764
Пассивы 2 989 265 2 942 668 -46 597
0.1 Касса -101 877 -154 060 -52 183
0.2 Реферальные счета 355 492 414 162 58 670
1.1 Разные привличенные средства 967 325 952 581 -14 744
1.2 Привлеченные средства инвесторов 733 025 729 563 -3 462
2. Прибыль от работающих активов 470 490 451 752 -18 738
MMCIS-TOP20 40 753 41 371 618
RVD-PAMM 44 985 45 297 313
FX-Trend 219 057 212 817 -6 239
FxOpen 30 444 39 454 9 010
Пантеон Финанс 217 647 221 020 3 373
No-ref-1 -8 075 -8 056 19
Доверит. Управление №1 -3 472 -3 472 0
Euro-Invest -199 838 -199 838 0
MIll-Trade 31 091 31 091 0
Gamma -163 773 -163 773 0
No-ref-6 35 970 35 970 0
HIB-PAMM 0 0 0
VladimirFX 71 409 71 409 0
Доверит. Управление №2 383 383 0
ZuluTrade-Alpari 4 630 4 630 0
ZuluTrade-AAAFX -405 -405 0
PrimeInvest 20 774 20 774 0
Sangroup 26 495 26 495 0
Vivara -64 509 -64 509 0
Золото №2 -300 -300 0
Реферальный доход 126 448 126 448 0
Доверит. Управление №3 -1 449 -1 449 0
Доверит. Управление №4 -86 -86 0
No-ref-2 -6 871 -6 871 0
No-ref-3 11 476 11 476 0
No-ref-4 -18 551 -18 551 0
No-ref-5 24 260 24 260 0
No-ref-7 -73 -73 0
Landora 52 350 52 350 0
Alpari-PAMM-P1 -7 345 -7 345 0
МММ 2012 7 550 7 550 0
Probusiness -56 551 -56 551 0
Золото 2 253 2 253 0
МММ 2011 33 981 33 981 0
Акмос-Трейд -9 735 -9 735 0
3.2. Не распределяемые доходы/расходы -232 113 -231 235 878
расходы-приб.инвесторов -129 785 -126 264 3 521
прочее -4 165 -4 165 0
расходы-проценты-нераспр -97 862 -100 505 -2 643
3.3. Не распределяемые д/р от проектов -24 901 -24 901 0
4. Распределяемые доходы/расходы -55 841 -55 841 0
расходы-проценты -57 117 -57 117 0
расходы-фонды 0 0 0
расходы-резервы-на-потери 0 0 0
расходы-содержание.тбс -1 531 -1 531 0
расходы-валютный-обмен -4 141 -4 141 0
расходы-комиссии -8 383 -8 383 0
расходы-прочее -12 079 -12 079 0
доходы-прочее 27 410 27 410 0
5. Доходы/расходы при УВП 129 026 128 014 -1 012
доходы/расходы от вал. Переоц 95 862 92 122 -3 741
доходы/расходы от СВОП 34 615 37 344 2 728
прочее (комиссии и др…) -1 451 -1 451 0
6. Фонды 748 637 732 633 -16 004
вложенные собственные средства 749 057 733 053 -16 004
актив-расходы-на-амортизацию -420 -420 0
переоценка торгового портфеля 0 0 0
фонд-покр-убытков.из.прибыли 0 0 0
справочно:
учетный курс доллара 33.14 32.70 -0.44
валютная позиции $94 646 $95 081 +$435
объем хэдж позиции -$74 000 -$84 000 -$10 000
открытая валютная позиция $20 646 $11 081 -$9 565
Чистые активы 2 989 213 2 942 616 -46 597
в т.ч. Средства инвесторов 733 025 729 563 -3 462
доля средств инвесторов в чистых активах 24.5% 24.8% +0.3пп
Объем резервного фонда на будущие поте 0 0 -0
Покрытие резервами рабочих активов 0.0% 0.0% -0.0пп
прибыль от инвестиционной деятельности за период -18 738
расходы на возможные будущие потери +0
расходы на фактические потери +0
прибыль от валютной переоценки за период -1 012
итого общая инвест. прибыль за период (прибыльность) -19 751 (-0.66%)
в т.ч. прибыль инвесторов от инвестирования -3 521 (-0.48%)
в т.ч. вознаграждение управляющего -1 322 (-0.18%)
в т.ч. моя прибыль от инвестования -14 907 (-0.66%)
Инвестирование в проекты освещаемые в этом блоге сопряжены с определенными рисками. Прежде, чем принимать окончательное решение об инвестировании, пожалуйста, ознакомьтесь с предупреждением о рисках.

Изменения после публикации статьи


10.12.2013 — по убедительной просьбе представителя компании IronFX подкорректировал первоначальное название статьи

Ссылка на основную публикацию
Отчет за неделю 30.11.13 — 06.12.13: Haeres Capital «подслился» чуток
Хиб.ру
Adblock
detector