Указанная система внедрена на инвестиционной площадке Форекс Клуба.
Соответствующая новость датирована от 2 декабря
Новый мультипликатор для Управляющих и ИнвесторовС помощью данного мультипликатора Инвесторы смогут более гибко управлять рисками и расширить круг потенциальных Управляющих. Используйте его, чтобы скорректировать торговую стратегию понравившегося Управляющего. Например, при применении к консервативным стратегиям с уровнем риска 1, 2, 3 мультипликаторов х2, х3, х4, х5 торговый результат будет умножен на значение мультипликатора, что позволит в разы увеличить возможный доход от инвестирования в них.И наоборот, применение к агрессивным торговым стратегиям с уровнем риска 3,4,5 мультипликатор 0,75; 0,5; 0,25, позволит снизить риск и обезопасить себя от резких колебаний.
Сегодня мы подробнее ознакомимся с возможностью, которую даёт нам это новшество.
Об особенностях риск-менеджмента ПАММ-счетов
- совершением торговых операций, цель которых «угадать» направление движение цены актива / валютной пары и максимально поучаствовать в движении цены в нужном направлении
- определить с каким кредитным плечом входить в сделку — этот вопрос уже относится к вопросу управления рисками и управляя кредитным плечом трейдер может увеличивать или уменьшать в виде получаемой прибыли от торговли.
Вот тут стоит сделать сравнение с фондовым рынком. Когда мы инвестируем на фондовом рынке, где сделки происходят без использования кредитного плеча или с использованием очень небольшого кредитного плеча — в сделке участвует обычно всё тело депозита. То есть если у нас на счёте лежит 100 000 рублей и мы покупаем акции компании ААА на всю сумму, то при увеличении стоимости акции на 1% мы получаем прибыль в размере 1%, при этом если у нас нет возможности использовать кредитное плечо, то купить акций больше чем на 100 000 мы физически не можем (мы обеспечиваем сделку на 100% собственными средствами), как следствие не можем при указанном изменении стоимости акций заработать больше чем 1%.
При торговле на форексе, всё не совсем так. Использование практически не ограниченного кредитного плеча расширяют возможности трейдера.
Например имея у форекс-брокера торговый счёт с максимальным кредитным плечом 1:100 на котором лежит 100 тысяч рублей мы можем совершать сделки объемом до 100 * 100 000= 10 000 000 — десяти миллионов рублей. Например если мы покупаем евро против доллара на 10 млн рублей (используем кредитное плечо 100), то при изменении курса eur/usd на 1% в «нашу сторону» мы зарабатываем 1%*100 = 100% от объема нашего депозита, но если курс eur/usd изменится не в «нашу сторону» на 1% то мы потеряем весь депозит -1%*100 = -100%.
По этой причине многие недалекие «эксперты» считают рынок форекс гораздо более рискованным чем, фондовый рынок — но на самом деле это не так — на рынке форекс существуют возможности сделать торговлю крайне рискованной, но сами движения курсов на форексе гораздо меньше, чем движения стоимости активов на фондовом рынке и если использовать в торговле такое же кредитное плечо как и на фондовом рынке, то торговля на форексе становится, вероятно, даже менее рискованнее.
Реализация мультипликатора при инвестировании в Форекс Клубе
Очевидно, что эффект (итоговый финансовый) от подобных инициатив достаточно сложно оценим для ПАММ-брокеров и возможное внедрение подобных даже если и рассматривалось, то в отдаленной перспективе.
 |
| у этой таблице вертикальная шкала не линейная, а логарифмическая, в итоге на графике все логарифмические кривые выглядят прямыми линиями |
Учёт мультипликаторов риска в расчёте оптимальных ПАММ-портфелей
Главным достоинством мультипликаторов при работе с памм-портфелями заключается в том, что с их помощью можно менять доходность фиксированной структуры ПАММ-портфеля — в частности можно консервативный ПАММ-портфель по доходности превратить в агрессивный портфель, при этом отношение доходность/риск будет сохранено.
Теоретически, при использовании мультипликаторов, если их возможно использовать на всех ПАММ-счетах — оптимизационная задача упрощается — находится единая оптимальная структура ПАММ-портфеля и коэффициентов мультипликатора для каждого счёта с оптимальным показателем доходность/риск и далее путем пропорционального изменения мультипликаторов в большую или меньшую сторону снижается или увеличивается средняя ожидаемая доходность портфеля и достигается гораздо большая диверсификация портфеля, чем при использовании ПАММ-счетов без мультипликаторов.
Загрузка...
