Оптимальные ПАММ-портфели на 6 мая 2013

мая 10, 2013

Публикую оптимальные портфели по состоянию на 06 мая 2013 года. В сравнении с предыдущим расчетом произошли следующие существенные изменения:


  • Первое и одно из самых существенных изменений в методике это то, что я увеличил минимальный срок жизни ПАММ-счёта для попадания в мой ПАММ-портфель до 1 года. Соответственно максимальная доля счёта в портфеле в зависимости от возраста составляет 5% при > 1 год; 10% при > 1,5 года; 15% при > 2 года.

    Пришел к такому решению, исходя из следующей логики - среднесрочные тенденции на рынке форекс обычно длятся около полугода, и в этот  "тренд" вполне можно попасть, используя довольно примитивную торговую стратегию. А когда тренд развернется, то либо в сам момент разворота, либо даже при продолжающемся обратном движении, динамика доходности таких счетов резко изменится (как раз в аккурат после того как мы в них инвестируем) и будет получена неслабая просадка + статистика торговли счёта очень сильно изменится.

    При этом торговать год достаточно стабильно очень сложно, поэтому счетов с годовой хорошей историей мало, но к нашему счастью на сегодняшний момент их более чем достаточно для формирования инвестиционного портфеля.

  • Так же важное изменение - это включение всех ПАММ-счетов брокера FXOpen в расчёт. От этого брокера счетов в конечный портфель попадает всего два, т.к. значительное их число отфильтровывается, как сильно коррелирующие. Но важно, что в портфель попадает очень хороший ПАММ-счёт Trade-Bowl(ECNp20), на мой взгляд, на текущий момент один из лучших ПАММ-счетов с площадок, входящих в мой портфель.

  • С этой недели добавил нестандартную настройку - теперь я не только ограничиваю максимальную долю ПАММ-счета в портфеле, но и для некоторых счетов ввожу ограничение на минимальную долю в портфеле в размере 5%.

    Прежде всего это касается счетов-долгожителей АльпариPetrov_Ivan (USD) Stability (208007)avp555 (198538).

    Так же это относится к счёту Trade-Bowl(ECNp20).

    Данное новшество позволило существенно снизить долю счетов Форекс Тренда и Пантеона в своем портфеле. Напомню, что снижение доли этих площадок (суммарно) было одной из моих целей.

    P.S. буквально вчера читатель Блога скинул мне ссылку на не публичный, но открытый для инвестирования ПАММ-счёт Петрова Ивана с повышенным риском (доходностью) в 1,5 раза к своим базовым счетам - найти счёт можно тут.

    Сам я пока не решил в какой буду вкладываться: с одной стороны, мне удобнее вкладываться в долларовый базовый счет, с другой стороны я давно думал что Ивану нужен счет с бОльшим уровнем риска/доходности, но сам факт наличия такого счёта думаю будет интересен читателям.

  • С этой недели решил публиковать только один портфель - Оптимальный, т.к. по сути Безопасный и Оптимальный у меня получались крайне похожими. Свой собственный ПАММ-портфель буду подгонять именно под этот публикуемый портфель.

  • И немного статистики. В этом расчёте участвовало 1199 ПАММ-счетов с ПАММ-площадок FX-Trend, FXOpen, Panteon, Alpari.


Счета отобранные для участия в расчете


Основные характеристики ПАММ счетов участвующих в расчете и расчитанные по недельным значениям доходности за период 54 недели
ПАММ-счет ср. дох-ть
средня дох-ть
за 54 нед.
ср. мин. дох-ть
нижняя граница
дов. интервала недельной дох-ти
Риск
СКО
Комисия
вознаг-
раждение управляющего
Макс доля
макс. доля памм-счёта в портфеле
Порог $
мин. сумма инвестиции
Petrov_Ivan (USD) 0.6% -0.1% 4.0% 20.0% 15.0% 3
Stability (208007) 0.8% 0.3% 2.4% 36.0% 10.0% 200
avp555 (198538) 1.4% 0.3% 7.1% 40.0% 15.0% 10
Skilled (5000080) 2.4% 1.4% 5.2% 30.0% 10.0% 100
Avas (5995) 1.0% 0.6% 2.7% 50.0% 15.0% 1000
SkyFx (5000105) 2.1% 1.1% 4.7% 50.0% 10.0% 500
veronika (7165) 1.0% 0.6% 3.0% 50.0% 15.0% 1000
sven (7031) 1.2% 0.8% 3.5% 50.0% 15.0% 200
TP (6482) 1.0% 0.6% 3.4% 50.0% 15.0% 500
Trade-Bowl(ECNp20) 1.0% 0.7% 3.1% 50.0% 15.0% 100
Alfonsofont (MA_Trender) 3.0% 1.5% 9.3% 30.0% 5.0% 50
Valery S (ATS#3-Risky) 1.6% 0.6% 4.3% 30.0% 5.0% 17
Trader (5000099) 1.4% 0.5% 4.5% 50.0% 10.0% 100
Fenix (5000106) 1.6% 0.7% 5.8% 50.0% 10.0% 200
l2l (follow the trend) 2.1% 0.8% 7.6% 40.0% 5.0% 500
SMB(MulTiScalp) 1.2% 0.6% 5.4% 40.0% 5.0% 100
Lion (5000100) 1.7% 0.6% 5.9% 50.0% 10.0% 200
FairGame (158773) 1.3% 0.4% 5.6% 25.0% 15.0% 10

Матрицу корреляции ПАММ-счетов, которую я использовал при вычислениях, а так же расширенный список ПАММ-счетов, неучаствовавших в итоговом портфеле по причинам низкой доходности, коррелированности и пр. причинам, можно посмотреть тут.

Собственно портфель:
Структура Портфеля "Оптимальный"
объем портфеля $2 000 $5 000 $10 000 мин сумма инвест-я
Риск (СКО) 1.37% 1.33% 1.11%
Средняя дох-сть инв-ра 95.0% 94.3% 92.9%
Средняя минимальная дох-ть инвестора в год 37.2% 41.4% 41.9%
мин. возможная доходность инвестора в год (p<=0.05) 16.5% 20.7% 24.3%
Petrov_Ivan (USD) 5.0% 6.6% 5.0% 3
Stability (208007) 17.3% 18.9% 8.9% 200
avp555 (198538) 8.5% 7.3% 5.0% 10
Skilled (5000080) 7.4% 9.0% 7.2% 100
Avas (5995) 0.0% 0.0% 11.8% 1000
SkyFx (5000105) 0.0% 10.0% 7.2% 500
veronika (7165) 0.0% 0.0% 10.0% 1000
sven (7031) 16.1% 18.0% 13.4% 200
TP (6482) 0.0% 10.0% 5.0% 500
Trade-Bowl(ECNp20) 15.0% 13.9% 14.8% 100
Alfonsofont (MA_Trender) 4.5% 3.6% 2.9% 50
Valery S (ATS#3-Risky) 10.1% 0.0% 5.2% 17
Trader (5000099) 9.1% 0.0% 0.0% 100
Fenix (5000106) 0.0% 0.0% 0.0% 200
l2l (follow the trend) 0.0% 0.0% 0.0% 500
SMB(MulTiScalp) 0.0% 2.6% 0.0% 100
Lion (5000100) 0.0% 0.0% 3.6% 200
FairGame (158773) 7.0% 0.0% 0.0% 10
Итого 100% 100% 100%


Оптимальный портфель рассчитывается так, чтобы максимизировать отношение доходность/риск портфеля, при соблюдении ограничений на максимальную/минимальную долю отдельных ПАММ-счетов в портфеле.


Прошу читателей продолжать предлагать различные ПАММ-счета для включения их в расчет оптимальных портфелей. ПАММ-счета лучше всего предлагать с самых разных ПАММ-площадок.

Поделиться в соцсетях