Оптимальные ПАММ-портфели на 13 марта 2014 года

Публикую оптимальные портфели по состоянию на 13 марта 2014 года.

В сравнении предыдущим расчётом оптимальных портфелей, в этом расчёте имеется 2 важных изменения.

    • Добавлен учёт того факта, что у большинства ПАММ-счетов наблюдается снижение недельной доходности во времени.

 

  • В список основных ПАММ-счетов попавших в расчёт добавлено 2 молодых ПАММ-счёта с площадки Пантеон Финанс. А так же добавлен не молодой, но новый в составе моих расчётов ПАММ-счёт с площадки Альпари.

Содержание

  1. Комментарий к расчёту
  2. Счета отобранные для участия в расчете
  3. ПАММ-портфель «Оптимальный»
  4. ПАММ-портфель «Украина»
  5. ПАММ-портфель «Без Украины»
  6. Методика расчёта

 

Комментарий к расчёту

  • Изменение методики расчёта — поправка на тренд — привела к гораздо меньшим последствиям в итоговых расчётах, чем я мог предполагать. Причем поправка делается только для нисходящих трендов, если у счёта наблюдается восходящая динамика недельной доходности, то я не «накручиваю» для них ожидаемую доходность.В итоге для некоторых счетов ожидаемая средняя доходоность опустилась на незначительные 0.01% — 0.10%, но как и ожидалось снижение зачастую больше для молодых счетов и меньше для более «возрастных».
  • Из ПАММ-площадки Пантеон Финанс добавлены счета Gelios (pf5000419) и BestPammManager (pf5000500). Первый счёт мне не очень нравится из-за двух не торговых факторов — это счёт ПАММ 2.0, а значит будет не мало мороки с его пополнением и второе это то, что комиссия управляющего составляет 60%! Лично мне психологически не приятно инвестировать в счёт и брать все риски на себя получая за это всего 40% от прибыли. Кто-то вероятно скажет, что это ПАММ 2.0, что 60% рисков управляющий берет на себя… лично для меня это не особо веские аргументы — какой смысл балластом мне держать 60% депозита, с учётом недополучения дохода… сделал бы ПАММ 1.0 и всем было бы счастье.С другой стороны этот счёт показывает очень хорошую доходность даже с учётом такого высокого вознаграждения управляющему, поэтому в портфель он пролетает со свистом.

    А вот второй счёт — BestPammManager (pf5000500), отличается повышенными рисками — показатель СКО находится вблизи отметки 10%, что очень много и говорит о довольно агрессивной торговле. В расчёт я его всё равно добавил, тем более что его доля обычно не превышает 1% — вполне можно его «подержать».

  • А вот еще один интересный «звездный» экземпляр с Альпари — ПАММ-счёт SeeK — исходя из динамики доходности это очень хороший скальпер, который выдерживает умеренную загрузку депозита и довольно «бодро» растёт.За последние 3 месяца инвесторы с Альпари накидали ему аж $400 000 в управление, что является показателем довольно высокого уровня доверия.

Напомню, что если вы хотели бы чтобы я, используя свою модель формирования оптимального ПАММ-портфеля, сформировал для Вас портфель, учитывающий ваши пожелания, то это вполне возможно. Как заказать формирование индивидуального ПАММ-портфеля смотрите тут.




По поводу торговых и не торговых рисков: моя модель для расчёта оптимальных ПАММ-портфелей очень хорошо учитывает торговые риски и минимизирует их, но не торговые риски моя модель учитывать не может. Инвестор всегда должен принимать самостоятельно решение о том доверить или не доверять конкретному брокеру свои инвестиции.

И практика показала что в вопросе не торговых рисков что-то прогнозировать очень и очень сложно и полагаться на чьё-то мнение не верно. Вы должны понимать, что при реализации не торговых рисков Вам нельзя будет винить никого кроме себя самого.

 

Счета отобранные для участия в расчете

Основные характеристики ПАММ-счетов попавших в мое поле зрения и рассчитанные по недельным значениям доходности за период 52 недели
ПАММ-счет ср. дох-ть
средня дох-ть
за 52 нед.
дох-ть/
риск
качество торговли
ср. мин. дох-ть
нижняя граница
дов. интервала недельной дох-ти
Риск
СКО
Комис-
сия
вознаг-
раждение управ-
ляющего
Воз-
раст
лет
Порог $
мин. сумма инвестиц-ии
1. ПАММ-счета участвующие в расчете
Kostas (ATS) 0.6% 0.06 0.2% 3.9% 50.0% 3.35 1
SeeK 0.8% 0.43 0.7% 1.5% 35.0% 2.23 10
Suzuka12 (USD) 1.6% 0.09 0.7% 7.1% 30.0% 2.18 1
HaFoAll 1.7% 0.27 1.0% 3.9% 10.0% 1.62 100
Trade-Bowl(ECNp20) 0.1% 0.06 0.1% 1.7% 40.0% 3.13 100
Trade-Bowl(ECNp40) 0.1% 0.01 0.0% 3.3% 40.0% 3.12 100
SMB(MulTiScalp) 0.7% 0.08 0.3% 3.0% 50.0% 1.95 50
SafePamm(ECNtrade) 0.5% 0.06 0.2% 2.8% 50.0% 2.21 1
DmitriyECN (510642) 0.8% 0.38 0.6% 1.5% 45.0% 0.97 100
TRADE-BOWL (rvd1014) 0.8% 0.18 0.5% 2.7% 50.0% 2.18 100
Avas (ft5995) 0.8% 0.31 0.6% 1.9% 50.0% 3.59 100*
sven (ft7031) 1.1% 0.65 0.9% 1.3% 40.0% 3.40 200
veronika (ft7187) 0.8% 0.23 0.5% 2.2% 50.0% 3.35 100*
TP (ft6482) 0.9% 0.19 0.6% 3.0% 50.0% 3.29 500
AlexZhuk (ft7093) 1.1% 0.17 0.7% 4.0% 50.0% 3.29 200
Patrik (ft11402) 2.2% 0.23 1.4% 6.2% 50.0% 2.58 100
Otmar (ft11695) 1.5% 0.06 0.7% 11.5% 50.0% 2.54 500
Viktor_Z (ft25889) 1.6% 0.11 0.8% 7.5% 50.0% 1.68 50
Jborn (ft518906) 1.6% 0.28 1.2% 4.1% 50.0% 1.10 10
votfx (ft520050) 1.2% 0.75 1.1% 1.4% 50.0% 1.10 100
Skilled (pf5000080) 0.9% 0.11 0.4% 3.9% 30.0% 2.64 100
Trader (pf5000099) 1.2% 0.19 0.7% 3.8% 50.0% 2.56 100
Fenix (pf5000106) 1.3% 0.09 0.5% 5.4% 50.0% 2.54 200
SkyFx (pf5000105) 0.9% 0.11 0.5% 4.3% 50.0% 2.54 500
Aleksej (pf5000152) 2.1% 0.29 1.4% 5.0% 40.0% 1.70 100
Hermes (pf5000164) 1.0% 0.11 0.7% 6.5% 50.0% 1.62 200
Master (pf5000176) 0.9% 0.07 0.4% 5.3% 50.0% 1.60 100
Maksim (pf5000182) 1.4% 0.10 0.6% 6.0% 50.0% 1.52 100
Maksim (pf5000290) 1.0% 0.22 0.7% 3.2% 40.0% 1.18 5000
Gelios (5000419) 1.5% 0.40 1.2% 3.0% 60.0% 1.02 50
BestPammManager 2.1% 0.15 1.4% 8.8% 50.0% 0.95 100
2. Список интересных ПАММ-счетов в возрасте 6-12 месяцев
money shopkeeper 0.1% 0.02 0.2% 8.4% 50.0% 0.89 10
Melady (VictoryUSD) 2.8% 0.08 2.0% 26.4% 50.0% 0.81 10
matroskin_26 1.2% 0.07 0.5% 6.4% 15.0% 0.78 10
Romsaf 1.0% 0.06 0.3% 4.3% 30.0% 0.74 10
Svetlana_Pyzhova 0.9% 0.03 0.3% 9.3% 50.0% 0.68 300
4xCobra(Cobra) 1.8% 0.03 0.4% 12.6% 40.0% 0.87 200
eforextrading 0.6% 0.04 0.2% 5.2% 35.0% 0.74 1
Lucky777 (rvd13960) 1.1% -0.01 -0.1% 7.4% 30.0% 0.81 100
Leventa (523719) 0.6% 0.26 0.4% 1.7% 50.0% 1.01 50
Nickma (ft533638) 1.6% 0.12 1.0% 7.9% 50.0% 0.79 10
Hozyin (ft534457) 2.9% 0.29 2.2% 7.4% 50.0% 0.78 100
3aIIyIIbIHDpuK 3.7% 0.66 3.0% 4.6% 25.0% 0.78 50
Djohn_Gold (ft535041) 0.8% 0.12 0.4% 3.7% 50.0% 0.76 100
Shumer (ft541938) 3.1% 0.15 2.2% 14.2% 40.0% 0.60 60
MonaX (ft543721) 1.4% 0.12 1.0% 8.5% 50.0% 0.56 50
Ahmedos (ft558616) 2.5% 0.27 1.7% 6.1% 30.0% 0.26 100
Floringo (pf5000813) 2.6% 0.24 1.6% 6.6% 30.0% 0.68 100
3. Возрастные счета «недотянувшие» до попадания в расчёт
Petrov_Ivan (USD) 0.3% -0.13 -0.5% 4.2% 40.0% 4.04 10
avp555 -0.3% -0.06 -0.5% 7.7% 40.0% 3.46 10
cheget 0.9% 0.09 0.6% 5.9% 50.0% 2.39 300
morozFX 0.1% -0.05 -0.2% 4.1% 35.0% 2.08 10
abeiks 0.6% 0.02 0.1% 4.8% 50.0% 1.62 10
Gorri 0.6% 0.02 0.1% 3.4% 40.0% 1.18 300
phil 0.7% 0.02 0.1% 6.9% 10.0% 1.73 100
RTG CG-A (rvd8192) 0.4% 0.01 0.0% 7.0% 50.0% 1.31 100
investobolin (ft10253) 0.6% 0.03 0.2% 7.6% 50.0% 2.77 100
Goldi (ft500775) 0.7% 0.05 0.2% 4.9% 60.0% 1.62 500
Klyaksa (ft519959) 1.1% 0.05 0.4% 7.9% 50.0% 1.10 25
Lion (pf5000100) 0.6% 0.00 0.0% 7.2% 50.0% 2.54 200
Perseus (pf5000194) 2.6% 0.15 1.4% 9.6% 50.0% 1.43 50
Viktor (5000380) -0.7% -0.03 -0.4% 12.0% 20.0% 1.04 18
5000242 1.7% 0.05 0.5% 10.0% 50.0% 1.31 100
4. ПАММ-счета с очень низкой загрузкой капитала
Stability (Risk:M) 0.3% 0.02 0.0% 1.8% 50.0% 2.44 10
MrGold 0.2% 0.05 0.1% 1.0% 50.0% 2.33 10
Shnyuk (ft504113) 0.4% 0.62 0.3% 0.5% 40.0% 1.52 50
5. ПАММ-счета использующие в торговле усреднение или мартингейл
Mr.Green (alp206160) 0.9% 0.08 0.3% 3.1% 25.0% 2.56 10
alexche (206377) 0.6% -0.09 -1.7% 19.8% 50.0% 2.48 10
Alru (alp217368) 0.2% 0.00 0.0% 3.2% 50.0% 1.60 300
anclbob (hedge) 2.0% -0.05 -0.9% 18.3% 50.0% 1.47 10
MASTER OF FINANCE 0.7% 0.47 0.5% 1.2% 40.0% 1.16 300
LeZhick 1.1% -0.06 -1.2% 20.2% 50.0% 0.99 10
$Top$Master$ 1.8% 0.87 1.5% 1.7% 49.0% 0.89 10
Alla1960 (ft504699) 0.2% -0.05 -0.7% 12.7% 50.0% 1.52 10
Optimus -1.4% -0.12 -1.5% 13.0% 45.0% 3.02 10
msts(WanSF) 0.5% -0.02 -0.1% 3.4% 35.0% 1.73 50
Mega Profit 4.2 1.6% -0.01 -0.1% 9.5% 30.0% 1.66 200
RTG Stamina Standard 0.2% -0.08 -0.6% 7.3% 40.0% 1.31 100
RTG Stamina Aggres 1.4% -0.07 -1.4% 21.2% 50.0% 1.31 100
6. Счета ПАММ-пирамиды, которые рано или поздно «рушатся»
Galaxy (ft9185) 0.8% 1.54 0.7% 0.5% 30.0% 2.96 100
Galaxy (ft9422) 1.0% 1.28 0.9% 0.7% 40.0% 2.90 200
*при инвестировании через консультантов

Новых счетов добавлено не было.

ПАММ-портфель «Оптимальный»

Структура Портфеля «Оптимальный»
Теорети-кий
(без лимитов по долям)
Консерват
(макс дох/риск)
Сбалансир
около
5% в мес
мин сумма инвест-я
мин объем портфеля х $10 000 $10 000
Риск (СКО) 0.73% 0.77% 1.15%
Факт дох-сть инв-ра за прошлый год 77.42% 87.4% 114.4%
Средняя минимальная дох-ть инвестора в мес 3.7% 3.8% 4.6%
Средняя минимальная дох-ть инвестора в год 54.4% 57.2% 71.7%
мин. возможная доходность инвестора в год (p<=0.05) 42.3% 44.4% 51.0%
Kostas (ATS) 0.0% 0.0% 0.0% 0
SeeK 21.9% 15.0% 14.7% 10
Suzuka12 (USD) 0.1% 0.0% 0.0% 0
HaFoAll 1.9% 0.0% 0.0% 100
Trade-Bowl(ECNp20) 3.3% 0.0% 0.0% 100
Trade-Bowl(ECNp40) 0.0% 0.0% 0.0% 100
SMB(MulTiScalp) 0.0% 0.0% 0.0% 50
SafePamm(ECNtrade) 0.0% 0.0% 0.0% 1
DmitriyECN (510642) 10.3% 7.2% 0.0% 100
TRADE-BOWL (rvd1014) 3.9% 1.7% 0.0% 100
Avas (ft5995) 1.5% 10.6% 3.3% 100*
sven (ft7031) 22.3% 20.0% 20.0% 200
veronika (ft7187) 0.0% 5.3% 0.0% 100*
TP (ft6482) 0.0% 0.0% 0.0% 500
AlexZhuk (ft7093) 0.0% 0.0% 0.0% 200
Patrik (ft11402) 0.0% 1.4% 7.7% 100
Otmar (ft11695) 0.0% 0.0% 0.0% 500
Viktor_Z (ft25889) 0.0% 0.0% 0.0% 50
Jborn (ft518906) 2.1% 4.7% 13.1% 10
votfx (ft520050) 20.3% 15.0% 15.0% 100
Skilled (pf5000080) 0.0% 0.0% 0.0% 100
Trader (pf5000099) 1.1% 3.0% 2.7% 100
Fenix (pf5000106) 0.0% 0.0% 0.0% 200
SkyFx (pf5000105) 0.0% 0.0% 0.0% 500
Aleksej (pf5000152) 2.6% 5.1% 11.5% 100
Hermes (pf5000164) 0.0% 0.0% 0.0% 200
Master (pf5000176) 0.0% 0.0% 0.0% 100
Maksim (pf5000182) 0.0% 0.0% 0.0% 100
Maksim (pf5000290) 0.0% 0.0% 0.0% 5000
Gelios (pf5000419) 8.1% 10.0% 10.0% 50
BestPammManager 0.4% 1.0% 2.0% 100
Итого 100% 100% 100%

 

 

Прекратил «тянуть» боула — не смотря на то что я всё равно считаю его на текущий момент самым профессиональным управляющим, его настоящие показатели не позволяют его включить в портфель — хотя я уверен что из просадки он выйдет.

ПАММ-портфель «Украина»

Структура Портфеля «Украина»
Теорети-кий
(без лимитов по долям)
Консерват
(макс дох/риск)
Сбалансир
около
5% в мес
мин сумма инвест-я
мин объем портфеля х $10 000 $10 000
Риск (СКО) 0.83% 0.87% 1.19%
Факт дох-сть инв-ра за прошлый год 96.8% 90.6% 118.2%
Средняя минимальная дох-ть инвестора в мес 4.2% 3.8% 4.6%
Средняя минимальная дох-ть инвестора в год 63.5% 57.2% 71.6%
мин. возможная доходность инвестора в год (p<=0.05) 49.0% 42.7% 50.4%
Avas (ft5995) 6.1% 17.3% 14.0% 100*
sven (ft7031) 30.4% 20.0% 20.0% 200
veronika (ft7187) 3.0% 10.2% 0.0% 100*
TP (ft6482) 5.0% 5.0% 0.6% 500
AlexZhuk (ft7093) 2.0% 2.0% 0.0% 200
Patrik (ft11402) 1.6% 2.3% 7.8% 100
Otmar (ft11695) 0.0% 0.0% 0.0% 500
Viktor_Z (ft25889) 0.0% 0.0% 0.6% 50
Jborn (ft518906) 3.2% 5.3% 12.6% 10
votfx (ft520050) 34.7% 15.0% 15.0% 100
Skilled (pf5000080) 0.0% 2.5% 0.0% 100
Trader (pf5000099) 1.8% 3.7% 4.6% 100
Fenix (pf5000106) 0.0% 0.0% 0.0% 200
SkyFx (pf5000105) 0.0% 0.0% 0.0% 500
Aleksej (pf5000152) 3.9% 5.7% 12.9% 100
Hermes (pf5000164) 0.0% 0.0% 0.0% 200
Master (pf5000176) 0.0% 0.0% 0.0% 100
Maksim (pf5000182) 0.0% 0.0% 0.0% 100
Maksim (pf5000290) 1.0% 0.0% 0.0% 5000
Gelios (5000419) 6.3% 10.0% 10.0% 50
BestPammManager 1.0% 1.0% 1.9% 100
Итого 100% 100% 100%
Структура ПАММ-Фондов Пантеон Финанс*
Консерва-тивный Стабильный Консер-ый + Стабильный (50%/50%)
мин объем портфеля $100 $100 $200
Риск (СКО) 1.85% 1.93% 1.56%
Факт дох-сть инв-ра за прошлый год 80.2% 94.7% 86.4%
Средняя минимальная дох-ть инвестора в мес 3.1% 3.1% 3.1%
Средняя минимальная дох-ть инвестора в год 43.8% 44.2% 44.2%
мин. возможная доходность инвестора в год (p<=0.05) 17.1% 16.3% 21.2%
Avas (ft5995) 0.0% 20.0% 10.0%
sven (ft7031) 14.0% 0.0% 7.0%
veronika (ft7187) 0.0% 20.0% 10.0%
TP (ft6482) 14.0% 0.0% 7.0%
votfx (ft520050) 14.0% 0.0% 7.0%
Skilled (pf5000080) 0.0% 20.0% 10.0%
Fenix (pf5000106) 14.0% 0.0% 7.0%
SkyFx (pf5000105) 14.0% 0.0% 7.0%
Aleksej (pf5000152) 0.0% 20.0% 10.0%
Hermes (pf5000164) 14.0% 0.0% 7.0%
Maksim (pf5000182) 0.0% 20.0% 10.0%
Maksim (pf5000290) 16.0% 0.0% 8.0%
Итого 100% 100% 100%
*Читайте подробнее о ПАММ-фондах Пантеон Финанс в этой статье

В целом видно, что инвестиционный портфель состоящий на 50% из ПАММ-фонда Сбалансированный и на 50% ПАММ-фонда Консервативный по своим характеристикам доходности и риска не сильно уступают портфелю «Украина — Сбалансированный», что однозначно говорит в пользу выбора ПАММ-фондов, если Вас устраивает их доходность.

 

ПАММ-портфель «Без Украины»

Структура Портфеля «Без Украины»
Теорети-кий
(без лимитов по долям)
Консерват
макс дох/риск
«Выбор
редакции»
мин сумма инвест-я
мин объем портфеля х $10 000 $10 000
Риск (СКО) 1.03% 1.08% 1.35%
Факт дох-сть инв-ра за прошлый год 47.2% 35.7% 35.2%
Средняя минимальная дох-ть инвестора в мес 2.8% 2.1% 2.2%
Средняя минимальная дох-ть инвестора в год 39.6% 28.4% 30.3%
мин. возможная доходность инвестора в год (p<=0.05) 24.4% 13.8% 12.1%
Kostas (ATS) 2.3% 8.8% 5.0% 0
SeeK 40.9% 15.0% 15.0% 1
Suzuka12 (USD) 0.0% 1.5% 10.0% 0
HaFoAll 11.5% 13.2% 10.0% 100
Trade-Bowl(ECNp20) 0.0% 18.9% 0.0% 100
Trade-Bowl(ECNp40) 0.0% 0.0% 10.0% 100
SMB(MulTiScalp) 3.9% 9.4% 10.0% 50
SafePamm(ECNtrade) 0.0% 0.3% 5.0% 1
DmitriyECN (510642) 34.6% 15.0% 20.0% 100
TRADE-BOWL (rvd1014) 6.7% 17.9% 15.0% 100
Итого 100% 100% 100%

 

 

 

Портфель «Без Украины — Теоретический» и «Без Украины — Консервативный» рассчитаны с использованием моей расчётной модели. А портфель «выбор редакции» отражает моё личное представление о том как стоило бы сформировать портфель «Без Украины» — результаты довольно интересные.

Методика расчёта

При расчёте Оптимальных ПАММ-портфелей я использую имитационную математическую модель, которая перебирает все возможные структурные комбинации портфеля и в итоге выбирают такую структуру при которой общие показатели соотношения доходности и риска наиболее оптимальны при заданном уровне целевой доходности.

В итоге полученный портфель имеет очень гладкую — постоянно возрастающую кривую доходности. Для инвестора это означает получение довольно стабильной прибыли без резких колебаний.

При отборе ПАММ-счетов участвующих в расчёте оптимальных ПАММ-портфеле я перебираю автоматически все ПАММ-счета на таких площадках как Альпари, Пантеон Финанс, Форекс ТрендRVD Markets и Форекс Клуб.

Так же я использую временной фильтр — в мой ПАММ-портфель могут попасть только такие счета которые существуют не менее 1 года (за редким исключением). При этом чем больше возраст счёта тем большую долю в моем портфеле он может занять. Практика показала, что время — это один из важнейших показателей работы ПАММ-счета. Было не мало счетов которые показывали хорошие результаты торговли в течении очень продолжительного промежутка времени, но по каким то причинам «сливались» не дожив до года.

Отфильтровываю ПАММ-счета использующие в своей торговле такие техники как мартингейл и усреднение. Эти техники отличаются тем что искусственно «сглаживают» кривую доходности ПАММ-счёта при этом показывают очень высокие результаты доходности.

Но достигаются такие результаты путем резкого увеличения объема используемой маржи при торговле, что рано или поздно приводят к почти мгновенному сливу торговых счетов.

Так же советую к ознакомлению статьи в которых я касаюсь основных моментов методики формирования ПАММ-портфеля и управления им:

Инвестирование в проекты освещаемые в этом блоге сопряжены с определенными рисками. Прежде, чем принимать окончательное решение об инвестировании, пожалуйста, ознакомьтесь с предупреждением о рисках.

 

Ссылка на основную публикацию
Оптимальные ПАММ-портфели на 13 марта 2014 года
Хиб.ру
Adblock
detector